【資料圖】
證券代碼： 301328 證券簡(jiǎn)稱(chēng)：維峰電子 維峰電子（廣東）股份有限公司
投資者關(guān)系活動(dòng)記錄表
編號(hào)：2023-001
| 投資者關(guān)系活動(dòng)類(lèi)別 | ?特定對(duì)象調(diào)研 ?分析師會(huì)議 ?媒體采訪 □業(yè)績(jī)說(shuō)明會(huì) □新聞發(fā)布會(huì) □路演活動(dòng) ?現(xiàn)場(chǎng)參觀 ?電話會(huì)議 ?其他 （請(qǐng)文字說(shuō)明其他活動(dòng)內(nèi)容） |
| 參與單位名稱(chēng)及人員姓名 | 中歐基金 杜**、袁**、中金資管 朱**、長(zhǎng)江資管 施*、信澳基金 童**、民生證券 王*、嘉實(shí)基金 丁**、彭*、劉*、丁*、陳**、周*、田**、博時(shí)基金 張*、南方基金 竺**、郭**、盧**、長(zhǎng)江證券 楊*、蔡**、鵬華基金 郭*；國(guó)壽安?；?張*；易米基金 楊*；天弘基金 申**；工銀瑞信 郝*；泓德基金 時(shí)**；中銀基金 趙**；平安基金 黃*；富國(guó)基金 苗*；華泰柏瑞基金 王**；國(guó)投瑞銀基金 黃**；交銀施羅德基金 郭*；國(guó)海富蘭克林基金 陳**；平安基金 李*；中金資管 金**、中融基金 陳**；中科沃土基金 張*；富榮基金 毛**；金鷹基金 陳*； 紅土創(chuàng)新基金 劉**；上投摩根基金 薛**；生命資管 黃*；泰康資產(chǎn) 周*；泰康養(yǎng)老 張**；平安資管 馬**；百年保險(xiǎn)資管 馮**；榕樹(shù)投資 強(qiáng)**；旌安投資 李**、孔**；遠(yuǎn)信私募 陳**、謝**、馬**；共同基金 章**；明河投資 盧**；竣弘投資 陳*；聚鳴投資 史*；合遠(yuǎn)投資 王*；弘尚資產(chǎn) 江*；星石投資 楊*；志開(kāi)投資 王**；南京港灣 江*；象上私募 陳**；世誠(chéng)投資 周*；煜德投資 王**；珞珈方圓 梁*；途靈資產(chǎn) 趙**；深圳鑫然 石*；正圓投資 亓*；利幄私募 孟**；凱讀投資 張*；篤誠(chéng)投資 唐*；青驪投資 丁**；鵬舉科技 唐**；誠(chéng)熠私募 朱 |
| *；元貞銘至 王**；澄明資產(chǎn) 張*；仁橋資產(chǎn) 張**；中山自營(yíng) 趙**；中信建投資管 徐*；世紀(jì)證券 楊**；長(zhǎng)江資管 趙**；財(cái)通資管 黎**；中金資管 金**；國(guó)新證券 郭**；廣發(fā)資管 張**；海通自營(yíng) 湯**、劉**；浙商自營(yíng) 李*；上海信托 徐**；Brilliance才華資本 胡**、西部證券 陳*、 交銀施羅德基金 于*、華泰柏瑞基金 張*、劉**、王**、中郵證券 王**、中郵基金 李**、銀華基金 方**、相聚資本 唐*、王**、汐泰投資 李**、浦銀安盛基金 范*、 金鷹基金 田*、國(guó)泰基金 李**、林**、國(guó)華人壽 易**、廣發(fā)基金 王**、方正富邦 宮**、陳**、德邦證券 陳**、恒越基金 趙*、前海開(kāi)源基金 劉**等110余名機(jī)構(gòu)投資者參加 | |
| 會(huì)議時(shí)間 | 2023年01月30日-02月03日 |
| 會(huì)議地點(diǎn) | 公司會(huì)議室 |
| 上市公司接待人員姓名 | 董事會(huì)秘書(shū)、財(cái)務(wù)總監(jiān)：朱英武 證券事務(wù)代表：甘春平 |
| 投資者關(guān)系活動(dòng)主要內(nèi)容介紹 | 交流的主要問(wèn)題與回復(fù)： 開(kāi)場(chǎng)：請(qǐng)朱總介紹一下公司去年的總體情況。 答：2022年度，公司秉持一貫的穩(wěn)健經(jīng)營(yíng)風(fēng)格，經(jīng)營(yíng)狀況較為良好。總體來(lái)說(shuō)，公司三塊業(yè)務(wù)情況如下： *工業(yè)控制領(lǐng)域發(fā)展比較平穩(wěn) 雖然工業(yè)控制細(xì)分市場(chǎng)下游領(lǐng)域受宏觀環(huán)境的影響而呈現(xiàn)一定程度的疲軟，但公司通過(guò)以下舉措：1、通過(guò)持續(xù)的高強(qiáng)度產(chǎn)品研發(fā)，不斷豐富自己的產(chǎn)品系列和單一產(chǎn)品系列的產(chǎn)品規(guī)格，持續(xù)提升產(chǎn)品豐富度；2、持續(xù)、深度服務(wù)下游重要戰(zhàn)略客戶(hù)，從而不斷提升客戶(hù)粘度；3、借助行業(yè)知名度及自身品牌影響力，不斷突破下游重要工控類(lèi)客戶(hù)，從而確保工業(yè)控制領(lǐng)域業(yè)務(wù)平穩(wěn)發(fā)展。 *新能源（風(fēng)光儲(chǔ)）及新能源汽車(chē)領(lǐng)域快速發(fā)展 新能源（風(fēng)光儲(chǔ)）及新能源汽車(chē)領(lǐng)域，隨著行業(yè)景氣度 |
| 持續(xù)提升以及自身主營(yíng)產(chǎn)品系列的不斷豐富，公司與下游客戶(hù)實(shí)現(xiàn)了較好的聯(lián)動(dòng)增長(zhǎng)；同時(shí)，公司在新能源（風(fēng)光儲(chǔ)）及新能源汽車(chē)領(lǐng)域在新客戶(hù)拓展方面也取得較好突破，從而確保相關(guān)領(lǐng)域快速發(fā)展。 目前公司2022年度審計(jì)工作正在推進(jìn)過(guò)程中，2022年度具體業(yè)績(jī)情況屆時(shí)請(qǐng)關(guān)注公司披露的2022年年度報(bào)告。 提問(wèn)1：光伏連接器的產(chǎn)品一般有什么要求？ 答：公司在光伏領(lǐng)域供應(yīng)的連接器是用在光伏逆變器上，逆變器在新能源系統(tǒng)中主要起到電流轉(zhuǎn)換功能，而持續(xù)電流承載易導(dǎo)致元器件加速老化，據(jù)此應(yīng)用在該細(xì)分領(lǐng)域連接器的高電氣及機(jī)械性能便尤為重要，同時(shí)戶(hù)外條件下動(dòng)物撞擊、天氣影響等不確定因素也對(duì)新能源系統(tǒng)抗干擾能力形成挑戰(zhàn)，故新能源連接器在有效處理電信號(hào)的同時(shí)，往往還需兼顧抗腐蝕、防漏電和面對(duì)戶(hù)外復(fù)雜多變的氣候環(huán)境、壽命長(zhǎng)等性能要求。 提問(wèn)2：去年新冠開(kāi)放后對(duì)公司是否產(chǎn)生大的影響？ 答：影響相對(duì)有限，公司生產(chǎn)線前端配置了沖壓、注塑設(shè)備，后端配置了數(shù)量龐大的非標(biāo)自動(dòng)組裝、檢測(cè)包裝機(jī)臺(tái)，實(shí)現(xiàn)全生產(chǎn)流程較高水平的自動(dòng)化，人工干預(yù)需求較少，所以影響不大。 提問(wèn)3：目前公司在全球工業(yè)類(lèi)連接器的市場(chǎng)情況大概如何？ 答：根據(jù) Bishop&Associate 數(shù)據(jù)顯示，2020 年工業(yè)控制連接器全球市場(chǎng)規(guī)模約77.22億美元，目前仍然以泰科電子、安費(fèi)諾、莫仕等國(guó)際一線廠商為主導(dǎo)。相較于國(guó)際一流廠商，公司在快速響應(yīng)、小批量定制開(kāi)發(fā)、跟隨 | |
| 客戶(hù)預(yù)研、性?xún)r(jià)比等方面具備優(yōu)勢(shì)，大力配合客戶(hù)推進(jìn)國(guó)產(chǎn)替代、本土化生產(chǎn)；相較國(guó)內(nèi)連接器廠商，公司則在產(chǎn)品品質(zhì)、產(chǎn)品豐富性及定制化方面有著較為明顯的優(yōu)勢(shì)。此外，公司還進(jìn)一步深挖客戶(hù)同場(chǎng)景下其他配套產(chǎn)品需求，從提供單一定制化產(chǎn)品到提供整體定制化解決方案，實(shí)現(xiàn)向綜合型服務(wù)商的轉(zhuǎn)變，公司市占率逐步提升，公司主要產(chǎn)品已達(dá)國(guó)際一流廠商同等技術(shù)水平，為眾多國(guó)內(nèi)外知名企業(yè)提供高端精密連接器產(chǎn)品及解決方案。 提問(wèn)4：東莞維康主要的產(chǎn)品儲(chǔ)備是哪些？ 答：東莞維康汽車(chē)子公司主要研發(fā)和銷(xiāo)售高頻高速類(lèi)車(chē)用連接器及線束產(chǎn)品，也有部分車(chē)載天線產(chǎn)品，高頻高速這一塊本身的整個(gè)技術(shù)含量和技術(shù)門(mén)檻也相對(duì)比較高，國(guó)內(nèi)的參與者不多，目前還主要以羅森伯格為主導(dǎo)，高技術(shù)門(mén)檻及高難度市場(chǎng)準(zhǔn)入，符合公司的產(chǎn)品技術(shù)定位。 公司將汽車(chē)作為重點(diǎn)發(fā)力的一個(gè)細(xì)分領(lǐng)域，不僅持續(xù)聚焦并進(jìn)一步做大做精中低壓信號(hào)細(xì)分領(lǐng)域，還同時(shí)積極布局高頻高速細(xì)分，因?yàn)槠?chē)智能化高速發(fā)展，其對(duì)應(yīng)的智能輔助駕駛技術(shù)并將蔚然成風(fēng)，這是一個(gè)巨大的市場(chǎng)機(jī)遇和增量，公司將積極擁抱這個(gè)機(jī)遇和增量，助力公司持續(xù)健康快速發(fā)展。 提問(wèn)5：請(qǐng)介紹一下公司未來(lái)3-5年的規(guī)劃。 答：公司將持續(xù)堅(jiān)持自主研發(fā)，形成以“工業(yè)控制為主體、新能源（風(fēng)光儲(chǔ)）及新能源汽車(chē)為兩翼”的發(fā)展格局，堅(jiān)定的走國(guó)產(chǎn)化替代之路。 通過(guò)持續(xù)的高強(qiáng)度研發(fā)投入，不斷豐富工業(yè)控制領(lǐng)域的產(chǎn)品品類(lèi)，提高一站式服務(wù)客戶(hù)的能力來(lái)不斷增加下游重要客戶(hù)的銷(xiāo)售份額；同時(shí)加大重要潛在客戶(hù)的拓展力度， | |
| 進(jìn)一步夯實(shí)工控在公司業(yè)務(wù)的壓艙石地位。 新能源汽車(chē)方面，在迎合汽車(chē)技術(shù)發(fā)展的趨勢(shì)下，積極提高現(xiàn)有產(chǎn)品的集成度和產(chǎn)品精度，滿(mǎn)足多功能信號(hào)、能源傳輸?shù)男阅芤?。同時(shí)，通過(guò)東莞維康汽車(chē)連接器控股子公司，快速補(bǔ)充新能源汽車(chē)高頻高速系列連接器產(chǎn)品，積極擁抱智能駕駛技術(shù)對(duì)新能源汽車(chē)連接器產(chǎn)生的巨大增量需求。 新能源（風(fēng)光儲(chǔ)）方面，通過(guò)昆山子公司，積極擴(kuò)充生產(chǎn)產(chǎn)能及自動(dòng)化水平以及儲(chǔ)能細(xì)分領(lǐng)域的技術(shù)發(fā)展趨勢(shì)，持續(xù)擴(kuò)大產(chǎn)品的銷(xiāo)售金額。 提問(wèn)6：國(guó)內(nèi)市場(chǎng)上做工控類(lèi)的連接器廠商不多，其他連接器同行為什么很少進(jìn)入到這個(gè)領(lǐng)域？ 答：消費(fèi)類(lèi)連接器、軍工類(lèi)連接器和工業(yè)控制類(lèi)連接器本身差別非常大，消費(fèi)類(lèi)的連接器設(shè)計(jì)的使用周期相對(duì)較短，大多在3-5年，工業(yè)控制類(lèi)連接器設(shè)計(jì)的使用周期大多在10年及以上，需要很長(zhǎng)時(shí)間的技術(shù)積累；軍工類(lèi)連接器大多是高速高頻概念，其生產(chǎn)工藝顯著差異于工業(yè)控制類(lèi)連接器的沖壓、注塑工藝。同時(shí)，公司生產(chǎn)線后端配置了數(shù)量龐大的非標(biāo)自動(dòng)組裝、檢測(cè)包裝機(jī)臺(tái)，實(shí)現(xiàn)全生產(chǎn)流程相當(dāng)高水平的自動(dòng)化，從而更大程度保證產(chǎn)品品質(zhì)的一致性和穩(wěn)定性。除此之外，工業(yè)控制領(lǐng)域客戶(hù)分散，產(chǎn)品及訂單呈現(xiàn)鮮明的“小批量、多樣化、定制化”特點(diǎn)，產(chǎn)品品類(lèi)要求豐富、工序繁多，這些勢(shì)必都需要非常長(zhǎng)時(shí)間的積累和沉淀。綜上，形成了公司重要的競(jìng)爭(zhēng)壁壘。 提問(wèn) 7：2023年業(yè)績(jī)的增長(zhǎng)預(yù)期主要來(lái)自于國(guó)內(nèi)還是海外？ 答：理論上來(lái)說(shuō)，國(guó)內(nèi)的增長(zhǎng)預(yù)期相對(duì)更具有確定性， | |
| 一方面是新客戶(hù)的導(dǎo)入帶來(lái)訂單，另一方面是存量客戶(hù)在的銷(xiāo)售份額在提升。與此同時(shí)，公司也加大了海外客戶(hù)的拓展力度：一方面疫情防控放開(kāi)后，公司可以加強(qiáng)與海外客戶(hù)的相關(guān)商務(wù)接洽活動(dòng)，提升相關(guān)業(yè)務(wù)推進(jìn)效率；另一方面公司海外客戶(hù)以前主要聚集在歐洲，2023年，除了鞏固和拓展歐洲客戶(hù)外，公司會(huì)在日韓市場(chǎng)的開(kāi)發(fā)上進(jìn)行一定資源的傾斜，力爭(zhēng)多點(diǎn)開(kāi)花，助力公司業(yè)務(wù)長(zhǎng)足快速發(fā)展。 提問(wèn)8：汽車(chē)領(lǐng)域的客戶(hù)主要有哪些？ 答：汽車(chē)領(lǐng)域客戶(hù)主要分三類(lèi)：一是整車(chē)廠客戶(hù)，主要有比亞迪、上汽和長(zhǎng)安汽車(chē)；二是傳統(tǒng)的 Tier 1 客戶(hù)，安波福和馬勒；三是“三電”類(lèi)客戶(hù)：欣銳科技、威邁斯、株洲中車(chē)、匯川的聯(lián)合動(dòng)力、上海納恩、陽(yáng)光電源的三電事業(yè)部等。 提問(wèn)9：今年有計(jì)劃做員工持股激勵(lì)嗎？ 答：公司根據(jù)經(jīng)營(yíng)發(fā)展及業(yè)務(wù)拓展需要有引進(jìn)一些人才，所以對(duì)員工持股激勵(lì)會(huì)有一些考量，但具體什么時(shí)候計(jì)劃就要綜合各方面情況再定，具體請(qǐng)屆時(shí)關(guān)注公司相關(guān)公告。 提問(wèn)10：目前昆山子公司的廠房情況如何？ 答：昆山子公司在去年12月底已經(jīng)完成了生產(chǎn)廠區(qū)從原基地到新租賃廠區(qū)的搬遷并已恢復(fù)了正常生產(chǎn)，新基地目前正在申報(bào)建設(shè)前的相關(guān)許可手續(xù)，預(yù)計(jì)建設(shè)周期18個(gè)月。 提問(wèn)11：汽車(chē)領(lǐng)域的產(chǎn)品未來(lái)的營(yíng)收展望？ 答：隨著汽車(chē)電子系統(tǒng)滲透率不斷提高，汽車(chē)智能化進(jìn) | |
| 程加速，ADAS 滲透率快速提升。智能駕駛系統(tǒng)需要將毫米波雷達(dá)、攝像頭、激光雷達(dá)、網(wǎng)關(guān)、GPS、5G 通信等進(jìn)行互連，車(chē)載傳感器用量增加，數(shù)據(jù)傳輸要求（高速高頻大數(shù)據(jù)量）相應(yīng)提高。高速高頻連接器(車(chē)載射頻連接器等)使用需求也隨之增加。 車(chē)載射頻連接器目前這個(gè)領(lǐng)域以羅森伯格等國(guó)際廠商為主，公司持續(xù)跟蹤高速高頻市場(chǎng)趨勢(shì)，積極把握機(jī)會(huì)，設(shè)立控股子公司東莞維康專(zhuān)注于高速高頻連接器的研發(fā)，公司募投項(xiàng)目“華南總部研發(fā)中心建設(shè)項(xiàng)目”也將高速高頻連接器作為未來(lái)的重要研發(fā)方向之一，國(guó)產(chǎn)替代大背景下，公司未來(lái)在汽車(chē)連接器領(lǐng)域的營(yíng)收情況可期。 提問(wèn)12：公司會(huì)考慮做線端類(lèi)產(chǎn)品嗎？ 答：公司有研發(fā)、生產(chǎn)和銷(xiāo)售部分線束類(lèi)產(chǎn)品。公司的產(chǎn)品開(kāi)發(fā)工作是圍繞公司的戰(zhàn)略、經(jīng)營(yíng)思路及營(yíng)銷(xiāo)策略開(kāi)展，持續(xù)聚焦中低壓信號(hào)傳輸?shù)母呔芏?、高集成度的產(chǎn)品細(xì)分是公司一貫的產(chǎn)品戰(zhàn)略，目前有配合上汽、匯川以及陽(yáng)光電源等重要頭部客戶(hù)開(kāi)發(fā)部分線束類(lèi)產(chǎn)品。 提問(wèn)13：去年四季度大概是一個(gè)什么樣的情況？ 答：工控領(lǐng)域四季度整個(gè)出貨及訂單承接的狀態(tài)是較三季度有一定程度的回升，汽車(chē)和新能源板塊一直保持高景氣度狀態(tài)。 | |
| 附件清單（如有） | |
| 日期 | 2023年 01月 30日-02月03日 |
關(guān)鍵詞： 工業(yè)控制 投資者關(guān)系 快速發(fā)展
