蔚來(lái)(NIO)登陸香港交易所(以下簡(jiǎn)稱港交所)已進(jìn)入倒計(jì)時(shí)。
2月28日，蔚來(lái)對(duì)外宣布，公司已通過(guò)香港交易所聆訊，獲得在港交所主板二次上市的原則上批準(zhǔn)，并已發(fā)布相關(guān)上市文件。公司計(jì)劃于2022年3月10日開(kāi)始掛牌交易，股票代碼為“9866”。
此次蔚來(lái)在港交所上市采用介紹上市的方式，不涉及新股發(fā)行及資金募集，只是公司股東將本身的舊股申請(qǐng)掛牌買(mǎi)賣(mài)。
公開(kāi)資料顯示，介紹上市(way of introduction)是已發(fā)行證券申請(qǐng)上市的一種方式，不需要在上市時(shí)再發(fā)行新股。因?yàn)樵擃?lèi)申請(qǐng)上市的證券已有相當(dāng)數(shù)量，并為公眾所持有，故可推斷其在上市后會(huì)有足夠的流通量。
“介紹上市可以理解為不進(jìn)行融資的掛牌上市行為。”蔚來(lái)方面解釋稱，本次蔚來(lái)通過(guò)介紹上市登陸港股，目的是為公司投資者提供備選的交易地點(diǎn)，擴(kuò)大投資者群體。在達(dá)到上市目的的同時(shí)，不稀釋現(xiàn)有股東利益。
這也意味著，在美股上市3年多之后，蔚來(lái)將再次登陸港股，實(shí)現(xiàn)兩地上市。“兩地上市后，(蔚來(lái))可以為投資者提供更多的交易地點(diǎn)選擇和更靈活的交易時(shí)間，每日交易時(shí)長(zhǎng)從6.5個(gè)小時(shí)擴(kuò)展到了12個(gè)小時(shí)。”蔚來(lái)相關(guān)負(fù)責(zé)人認(rèn)為，兩地上市有助于引入更多的投資者，且對(duì)公司的長(zhǎng)遠(yuǎn)發(fā)展有利。
蔚來(lái)最新股權(quán)架構(gòu)數(shù)據(jù)顯示，蔚來(lái)創(chuàng)始人、董事長(zhǎng)李斌持股10.6%，占總投票權(quán)比重為39%;騰訊持股9.8%，擁有17.4%投票權(quán)。
官方數(shù)據(jù)顯示，蔚來(lái)2021年前三季度實(shí)現(xiàn)收入262.35億元，同比增長(zhǎng)116%;凈虧損18.74億元，相比去年同期39.15億元的虧損有所減少。
“公司目前擁有近600億元充足的現(xiàn)金儲(chǔ)備，短期內(nèi)沒(méi)有迫切的融資需求。同時(shí)，充沛的現(xiàn)金流，也為蔚來(lái)后續(xù)的新車(chē)型研發(fā)等提供了有力的資金保障。”上述蔚來(lái)相關(guān)負(fù)責(zé)人表示。
在謀求登陸港交所的同時(shí)，蔚來(lái)還計(jì)劃以介紹方式在新加坡完成上市。蔚來(lái)在向港交所遞交的招股說(shuō)明書(shū)中提到，公司已向新加坡證券交易所主板提出以介紹方式第二上市申請(qǐng)，具體上市日期正在審核中。
值得關(guān)注的是，在蔚來(lái)之前，小鵬汽車(chē)和理想汽車(chē)均已登陸港交所。2021年7月7日，小鵬汽車(chē)在港股上市，發(fā)行8500萬(wàn)股，發(fā)行價(jià)為165港元，募資總額為140億港元;2021年8月12日，理想汽車(chē)在港交所掛牌上市，發(fā)行1億股，每股定價(jià)118港元，每手100股。
除“蔚小理”三家造車(chē)新勢(shì)力頭部企業(yè)加速實(shí)現(xiàn)香港和美國(guó)兩地雙重上市外，零跑汽車(chē)、哪吒汽車(chē)、威馬汽車(chē)、華人運(yùn)通等造車(chē)新勢(shì)力也紛紛在為上市做準(zhǔn)備，且均被傳出計(jì)劃赴港IPO。
金融分析師董翔表示，在主業(yè)真正實(shí)現(xiàn)盈利前，蔚來(lái)、理想汽車(chē)和小鵬汽車(chē)等新勢(shì)力造車(chē)企業(yè)的生存仍需要依靠融資來(lái)“輸血”，而赴港上市能夠打通更多元化的融資渠道，降低融資風(fēng)險(xiǎn)，也有利于改善負(fù)債情況。
